2022-10-20
來(lái)源：每日經(jīng)濟新聞
記者：朱成祥
8月底，以58.27億元中標華潤電力第五批光伏組件集采；9月6日，以3.96億元中標廣東省電力開(kāi)發(fā)有限公司2022年第三批光伏組件采購（標段一）；9月20日，以1.97元/W的單價(jià)中標國家電力投資集團有限公司2022年度第四十四批集中招標，采購容量為120MW……隨著(zhù)中標一連串大單，通威也大舉切入了組件。
可觀(guān)察到的是，不論任何行業(yè)，充分的競爭最終必將優(yōu)化整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈格局。但現階段，通威的切入引發(fā)了一些不同聲音。
不可否認，通威進(jìn)軍組件將給行業(yè)帶來(lái)較大沖擊，這是因為通威作為硅料、電池片雙龍頭，具有很強的上游供應鏈控制能力以及成本優(yōu)勢。但也應該看到硬幣的另一面，下游光伏項目建設需要更低價(jià)格的組件，需要更具創(chuàng )新能力的組件技術(shù)。是狼來(lái)了嗎？并不是。通威入局組件，更可能會(huì )從技術(shù)和市場(chǎng)價(jià)格兩個(gè)維度像鯰魚(yú)一樣“攪活”市場(chǎng)。
打敗你的，可能不是對手、不是同行，而是固化的思維、落后的觀(guān)念。目前，光伏已成為中國新的名片。在“技術(shù)為王”的時(shí)代，更多樣化的產(chǎn)品、更有創(chuàng )新性的技術(shù)、更具競爭力的價(jià)格，才是企業(yè)行穩致遠的根本之道。
龍頭入場(chǎng)有先后：戰略本質(zhì)卻相同 近年來(lái)，光伏市場(chǎng)最大的變化當屬垂直一體化。幾乎所有的組件龍頭都在進(jìn)行一體化布局。天合光能、隆基綠能、東方日升、阿特斯紛紛“窺視”硅料業(yè)務(wù)，欲自建硅料產(chǎn)能。 在組件廠(chǎng)商轟轟烈烈的一體化布局之后，硅料、電池片雙龍頭通威股份也出手了。8月17日，通威太陽(yáng)能以第一中標候選人入圍華潤電力第五批光伏組件集采，中標價(jià)格為58.27億元，折合1.942元/W（含1000km運費）。這也被業(yè)內人士解讀為通威入局組件的標志。 曾經(jīng)的光伏市場(chǎng)，晶科能源、隆基樂(lè )葉，各大組件品牌揚名中國、海外市場(chǎng)。光伏江湖，留下一個(gè)個(gè)頂尖組件“劍客”的名姓。這背后，有著(zhù)通威的貢獻。 如今，“鑄劍者”通威股份出陣了，組件廠(chǎng)商會(huì )面臨怎樣的壓力？組件廠(chǎng)商又是否會(huì )趁著(zhù)通威產(chǎn)能規模尚未起來(lái)，通過(guò)技術(shù)和價(jià)格阻擊通威？ 在中國新能源電力投融資聯(lián)盟秘書(shū)長(cháng)彭澎看來(lái)：“封堵通威倒不至于，因為組件端的競爭也非常激烈。就是沒(méi)有通威，也會(huì )有別的品牌希望擠進(jìn)來(lái)。我們也看到，（組件行業(yè)）誕生了一些新的品牌，比如一道（新能源）等。組件端的競爭，主要還是價(jià)格和技術(shù)。無(wú)論是誰(shuí)進(jìn)來(lái)，都不會(huì )改變這個(gè)競爭的市場(chǎng)。目前，整個(gè)組件市場(chǎng)的技術(shù)、規則都比較清晰和明確。不會(huì )因為新的品牌進(jìn)來(lái)，就搞一套新的規則?！?/p> 為何其他品牌廠(chǎng)商進(jìn)入組件，沒(méi)有引起市場(chǎng)震動(dòng)？本質(zhì)還是通威對產(chǎn)業(yè)鏈的影響力太大。通威是光伏“鑄劍者”，作為硅料、電池片雙龍頭，有著(zhù)很強的上游供應鏈控制能力以及成本優(yōu)勢。 人人都說(shuō)，這是“擁硅為王”的時(shí)代。其實(shí)，從長(cháng)周期來(lái)看，歸根結底還是“擁技術(shù)與產(chǎn)能為王”的時(shí)代。中國光伏能夠歷經(jīng)艱難走到今天，本質(zhì)上就是堅持不懈的技術(shù)研發(fā)以及頂住壓力的逆周期擴張。 從通威的“永祥法”到隆基的金剛線(xiàn)切割，從P型到N型，一代代技術(shù)進(jìn)步帶來(lái)的降本增效，一個(gè)個(gè)工廠(chǎng)擴產(chǎn)帶來(lái)的規模效應，是中國光伏沖向世界的根本原因。 雖說(shuō)光伏行業(yè)“城頭變幻大王旗”，“組件一哥”的稱(chēng)號隔幾年就“換人”，曾經(jīng)的組件龍頭無(wú)錫尚德、英利集團也已淡出光伏人的視線(xiàn)。但自2014年以來(lái)，晶科能源、晶澳科技、天合光能這三巨頭一直活躍在全球前五廠(chǎng)商中。2018年，隆基樂(lè )葉進(jìn)入前五。從此，“組件四巨頭”的格局正式形成。 隆基進(jìn)入組件行業(yè)，最大的影響便是示范引導行業(yè)，提高單晶滲透率。那么，通威進(jìn)入組件行業(yè)，是否也會(huì )掀起新一輪技術(shù)革新呢？這值得思考。 從中國光伏行業(yè)發(fā)展，以及碳中和、碳達峰目標的實(shí)現來(lái)看，組件行業(yè)的良性競爭有利于光伏行業(yè)大發(fā)展。光伏已成為中國新的名片，在光伏大時(shí)代，各大組件廠(chǎng)商提升各自的技術(shù)實(shí)力、降本增效，才是根本之道。 一體化發(fā)展：厚積薄發(fā)下順勢而為 從宏觀(guān)角度看，光伏行業(yè)具有強周期性，上下游各領(lǐng)域價(jià)格的大起大落都不利于行業(yè)發(fā)展。而一體化發(fā)展，可以更好地協(xié)調上下游健康發(fā)展，同時(shí)加強上下游之間的技術(shù)融合。 通威集團董事局主席劉漢元曾表示：“社會(huì )需要什么，你能在其中貢獻什么，做好什么，這是我們選擇行業(yè)最終的一個(gè)落腳點(diǎn)。如果你的選擇和社會(huì )的需求相協(xié)調，機會(huì )就更多，勝券也就更大?！?/p> 時(shí)代呼喚一體化。包括通威進(jìn)入組件領(lǐng)域，也是垂直一體化趨勢下的必由之路。成本方面，作為硅料龍頭，N型組件趨勢下，通威也可以供應高品質(zhì)N型硅料；技術(shù)方面，電池片占組件成本約六成。電池片是產(chǎn)業(yè)鏈科技含量較高的領(lǐng)域，也是當下技術(shù)競爭最激烈的行業(yè)。此外，電池片也是與組件技術(shù)融合程度最高的行業(yè)。 可以說(shuō)，通威硅料、電池片已是行業(yè)巨人。通威組件，無(wú)疑是站在兩個(gè)“巨人”的肩膀上。 截至2022年三季度末，通威股份為全球第一大多晶硅廠(chǎng)商，全球市場(chǎng)份額近30%。另?yè)V Infolink數據，2022年上半年，電池片出貨排名前五分別為通威股份、愛(ài)旭股份、潤陽(yáng)股份、中潤光能、捷泰科技。通威股份為第一大電池片廠(chǎng)商。 在中國有色金屬行業(yè)協(xié)會(huì )硅業(yè)分會(huì )專(zhuān)家委副主任呂錦標看來(lái)：“通威進(jìn)軍組件是水到渠成，當時(shí)從硅料延伸下游就是收購了賽維的合肥組件廠(chǎng)。通威是多晶硅老廠(chǎng)整合之后，開(kāi)始了擴張，同步做大電池，有了硅料的利潤空間，電池有定價(jià)權，進(jìn)軍組件并躋身頭部是個(gè)必然，去年市場(chǎng)就在預判。通威現在進(jìn)軍組件是有定價(jià)權的，其在技術(shù)、品牌和其他差異化競爭方面都沒(méi)有什么障礙?！?/p> 盡管作為一體化發(fā)展的后來(lái)者，通威股份進(jìn)入組件行業(yè)之勢卻可謂“其疾如風(fēng)”。繼8月17日入圍華潤電力第五批光伏組件集采中標候選人，通威動(dòng)作神速。 9月6日，廣東省電力開(kāi)發(fā)有限公司2022年第三批光伏組件采購（標段一）中標候選人公示顯示，標段一合計采購量為200MW，交貨時(shí)間為今年9月~12月。項目第一中標候選人為通威太陽(yáng)能(合肥)有限公司，投標報價(jià)為39620萬(wàn)元，投標單價(jià)為1.981元/W。 9月20日，國家電力投資集團有限公司2022年度第四十四批集中招標（四川公司甘孜州正斗光伏實(shí)證實(shí)驗基地項目疊瓦組件設備采購）候選人公示。通威太陽(yáng)能以1.97元/W的單價(jià)成為唯一中標候選人，采購容量為120MW。 9月22日，通威股份發(fā)布公告，公司擬與鹽城經(jīng)開(kāi)區管委會(huì )簽署高效光伏組件制造基地項目投資協(xié)議書(shū)，擬投建25GW高效光伏組件制造基地項目，建設周期為24個(gè)月，預計固定資產(chǎn)投資額約為40億元。 通威股份高效光伏組件制造基地項目簽約儀式 9月27日至9月28日，大唐集團陸續公布2022年四季度P型、N型光伏組件招標采購及陜西2022-2023年組件打捆采購中標候選人名單。通威太陽(yáng)能也是入圍的6家企業(yè)之一。 東興證券認為，通威入局國內市場(chǎng)，將壓縮組件環(huán)節新進(jìn)入者的盈利空間，提升組件行業(yè)的準入門(mén)檻，短期利空二三線(xiàn)組件企業(yè)，長(cháng)期也將影響一線(xiàn)的競爭格局。但目前全球能源發(fā)展安全、清潔、低碳、高效的方向已確立，在能源結構向綠色低碳轉型背景下，光伏新增裝機將持續增長(cháng)。在組件環(huán)節，通威股份、隆基綠能具有一體化的成本競爭優(yōu)勢，將受益行業(yè)的快速發(fā)展。 垂直一體化：是方向也是龍頭的游戲 垂直一體化是方向也是龍頭的游戲，不是誰(shuí)都可以推行，曾經(jīng)的賽維LDK就是一體化發(fā)展失敗的典型。從硅料、硅片、電池片到組件，賽維LDK全都要自產(chǎn)。結果，倉促的一體化只能說(shuō)一地雞毛。 如今，雙碳背景下需求側增長(cháng)迅猛；供給側，技術(shù)進(jìn)步、產(chǎn)能擴張之下降本增效顯著(zhù)。在光伏大時(shí)代下，一體化已是趨勢。 垂直一體化的好處在于，采取這種戰略后，企業(yè)將外部市場(chǎng)活動(dòng)內部化，可以獲得內部控制和協(xié)調的經(jīng)濟性以及節約交易成本。 因此，內部管理能力，是決定垂直一體化成敗的關(guān)鍵因素。只有管理能力強，才能讓內部化成本低于交易成本。否則，一體化戰略下，公司內部交易反而效率更低，并拖累公司其他業(yè)務(wù)，使得公司有限的資源沒(méi)有用在刀刃上。 通威的管理之出眾，在行業(yè)內尤為知名。2013年，通威并購賽維LDK合肥工廠(chǎng)，僅2個(gè)月后，第一條生產(chǎn)線(xiàn)便調試成功。正式投產(chǎn)后，團隊立下了3個(gè)月為限的“軍令狀”，帶著(zhù)電池片樣品往返于各地幾大中游廠(chǎng)家之間，一家一家征求意見(jiàn)并反饋給技術(shù)和生產(chǎn)部門(mén)。通常上午在一個(gè)城市談業(yè)務(wù)，下午出現在另一座城市，最頻繁的時(shí)候一天跑4個(gè)城市，業(yè)績(jì)就這樣一點(diǎn)一點(diǎn)跑了出來(lái)。2014年，通威太陽(yáng)能重組后首年實(shí)現盈利；2015年成為國內電池環(huán)節盈利能力最強的公司。 此外，垂直一體化，更是“有錢(qián)人”的游戲，一體化意味著(zhù)公司在多個(gè)細分領(lǐng)域同步出擊。若公司資金實(shí)力不夠雄厚，有限的資源、資金多路出擊，只會(huì )在各個(gè)方向上受阻。只有擁有足夠的資金、足夠的人才、足夠的資源，才有資格談垂直一體化。 可以說(shuō)，垂直一體化，就是巨頭的游戲?！皳砉铻橥酢?，通威的資金實(shí)力和融資能力毋庸置疑。 彭澎認為：“過(guò)去三年，通威在硅料端積累了非常高的現金利潤，這些利潤都是現金，都是已經(jīng)兌現了的。那么通威如今在進(jìn)入組件之后，有足夠的‘子彈’來(lái)推這個(gè)市場(chǎng)，也能承受比較長(cháng)周期的市場(chǎng)培育階段。這個(gè)市場(chǎng)培育階段就是通威從一個(gè)組件新品牌，到客戶(hù)接受的這段時(shí)間?！?/p> 十余年來(lái)，中國光伏篳路藍縷，終成制造、裝機、發(fā)電世界第一。期間有人一路成長(cháng)，也有人黯然退場(chǎng)。打敗你的，可能不是對手、不是同行，而是固化的思維、落后的觀(guān)念。通威入局組件，有人認為是“狼來(lái)亂市場(chǎng)”，也有人認為是“鯰魚(yú)活水塘”。觀(guān)點(diǎn)有分歧是正常的，但可預見(jiàn)的是，行業(yè)將形成新的格局，中國乃至全球的綠色能源發(fā)展也將因此受益。
